Kaj je hitro razmerje?

Izraz »hitro razmerje« se nanaša na količnik likvidnosti, ki ocenjuje sposobnost podjetja za kritje kratkoročnih obveznosti z uporabo vseh tistih sredstev, ki jih je mogoče enostavno pretvoriti v denar. Pravzaprav ime „hitro razmerje“ izvira iz osnovne ideje, da razmerje upošteva samo tista sredstva, ki jih je mogoče hitro likvidirati. Razmerje je znano tudi po imenu preskusno razmerje kisline. Primarni primeri tako hitrih sredstev vključujejo gotovino, tržne vrednostne papirje in terjatve do računov. To razmerje je razmeroma bolj konzervativno od sedanjega, saj omejuje možnost poplačila kratkoročnih obveznosti samo s tistimi sredstvi, ki jih je mogoče enostavno pretvoriti v denar.

Če je hitro razmerje podjetja večje od 1, potem to pomeni, da ima več kot dovolj likvidnih sredstev, ki jih lahko takoj uporabimo za poplačilo tekočih obveznosti. Po drugi strani pa je, če je hitro razmerje manjše od 1, to pomeni, da likvidnost podjetja ni ustrezna za poplačilo tekočih obveznosti, če mora plačati takoj.

Formula:

Formulo za hitro razmerje lahko dobite z deljenjem vsote denarnih sredstev, tržnih vrednostnih papirjev, terjatev in drugih kratkoročnih sredstev (razen zalog in predplačniških odhodkov) na skupne tekoče obveznosti. Matematično je predstavljeno kot

Hitro razmerje = (gotovina + tržni vrednostni papirji + terjatve + druga kratkoročna sredstva) / skupne kratkoročne obveznosti

Nasprotno pa lahko formulo za hitro razmerje dobimo tudi tako, da odštejemo zaloge in predplačane odhodke od celotnih obratnih sredstev in nato delimo rezultat na celotne tekoče obveznosti. Matematično je predstavljeno kot

Hitro razmerje = (Skupna kratkoročna sredstva - Zaloge - Predplačani odhodki) / Skupne kratkoročne obveznosti

Primeri hitrega razmerja ali preskusnega razmerja s kislino (s predlogo Excel)

Vzemimo primer, da bolje razumemo izračun formule Quick Ratio.

To predlogo za hitro razmerje Excel lahko prenesete tukaj - Predloga hitrega razmerja Excel

Primer - # 1

Vzemimo primer podjetja, ki je zaprosilo za bančno posojilo, da bi lahko prenovilo njegovo prodajalno. Družba je banki zagotovila naslednje podatke o bilanci stanja:

Na podlagi danih informacij izračunajte hitro razmerje podjetja.

Rešitev:

Od zgoraj navedenih kratkoročnih sredstev se za hitro sredstvo štejejo le denar, tržni vrednostni papirji in terjatve.

Hitro razmerje se izračuna po spodnji formuli

QR = (Denarni papirji + tržni vrednostni papirji + terjatve) / Skupne kratkoročne obveznosti

  • QR = (15.000 + 20.000 + 10.000 USD) / 35.000 USD
  • QR = 1, 29

Zato je hitro razmerje za podjetje znašalo 1, 29, kar kaže na dokaj ugodno likvidnostno pozicijo.

Primer - # 2

Vzemimo najnovejše letno poročilo družbe Apple Inc., da razložimo izračun hitrega razmerja. Glede na letno poročilo za leto, ki se je končalo 29. septembra 2018, so na voljo naslednji podatki:

Na podlagi danih informacij izračunajte hitro razmerje za Apple Inc. za leto, ki se konča 29. septembra 2018.

Rešitev:

Od zgoraj navedenih kratkoročnih sredstev se lahko hitro štejejo le denar in njihovi ustrezniki, tržni vrednostni papirji, čiste terjatve, terjatve do prodajalcev in druge obratna sredstva.

Hitro razmerje se izračuna po spodnji formuli

Hitro razmerje = (denar in denarni ekvivalenti + tržni vrednostni papirji + terjatve + neto terjatve + terjatve do dobaviteljev + druge kratkoročne terjatve) / skupne kratkoročne obveznosti

  • QR = (25.913 Mn + 40.388 Mn + 23.186 Mn + 25.809 Mn + 12.087 Mn) / 116.866 Mn
  • QR = 1, 09

Zato je QR za Apple Inc. za leto, ki se je končalo 29. septembra 2018, znašal 1, 09, kar kaže na zmerno likvidnostno pozicijo.

Vir: d18rn0p25nwr6d.cloudfront.net

Prednosti in slabosti hitrega razmerja ali preskusa kisline

Nekatere prednosti in slabosti funkcije Quick Ratio so naslednje:

Prednosti:

  • QR je količnik likvidnosti, ki oceni zmožnost odplačevanja tekočih obveznosti na podlagi sredstev, ki jih je mogoče hitro pretvoriti v denar in kot tak je relativno bolj konzervativno količnik likvidnosti.
  • Njen izračun zapušča zaloge, ker bi lahko trajalo predolgo, da bi zaloge pretvorili v denar. Izločitev zalog iz njenega izračuna pomaga vodstvu in drugim deležnikom, da natančno predstavijo likvidnostno pozicijo zadevnega podjetja.
  • To razmerje je eno najlažjih razmerij za razumevanje in kot tak je lahko v veliko pomoč ljudem, ki nimajo poglobljenega razumevanja računovodstva in financ.
  • Ker je razmerje, ga lahko uporabimo za primerjavo podjetij različnih velikosti in lestvic. Vendar pa ni priporočljivo primerjati podjetij, ki se preveč razlikujejo glede na obseg poslovanja.

Slabosti

  • Ne daje nobenih informacij o časovnem razporedu denarnih tokov, ki so lahko odločilni dejavnik pri oceni likvidnostne pozicije podjetja.
  • Nekatere predpostavke QR niso realne. Na primer, domneva, da so terjatve na voljo za izterjavo, kar pa ni vedno tako.
  • Ne upošteva razmer, ki se lahko pojavijo v času krize. Med krizo je celo težko najlažje prodati vrednostne papirje težko trgovati na trgu.

Zaključek

Torej je razvidno, da je hitro razmerje zmerno konzervativno likvidnostno merilo, ki je bolj konzervativno od trenutnega, vendar manj konzervativno kot denarno razmerje. To razmerje upnikom pomaga pri natančnejši oceni likvidnostnega položaja podjetja.

Priporočeni članki

To je vodnik za hitro razmerje. Tukaj razpravljamo o uvodu, primerih, prednostih in slabostih, skupaj s predlogo za excel, ki jo lahko naložite. Če želite izvedeti več, lahko preberete tudi druge naše predlagane članke -

  1. Denarno razmerje
  2. Primer upravljanja kakovosti v celoti
  3. Formula PEG razmerja
  4. Primer negativne korelacije

Kategorija:

Razvoj podjetništva