Formula stroškov dolga (vsebina)

  • Formula stroškov dolga
  • Primeri formule stroškov dolga (s predlogo Excel)
  • Kalkulator stroškov za oblikovanje dolga

Formula stroškov dolga

Stroški dolga so najnižja donosnost, ki jo bo imetnik dolga sprejel za tveganje. Stroški dolga so efektivne obrestne mere, ki jih družba plačuje za svoje tekoče obveznosti do upnika in imetnikov dolga. Na splošno se nanaša na stroške dolga po obdavčitvi. Razlika med stroški dolga pred obdavčitvijo in stroški dolga po davku je odvisna od dejstva, da so odbitni odhodki za obresti. Je sestavni del WACC, tj. Teža povprečnih stroškov kapitala. Stroški kapitala podjetja so vsota stroškov dolga in stroškov lastniškega kapitala. Stroški dolga so 1 minus davčna stopnja v odhodke za obresti.

Formula stroškov dolga je: -

Cost of Debt = Interest Expense (1 – Tax Rate)

Efektivna obrestna mera je letna obrestna mera na celotni dolžniški obveznosti v 100. Formula zanj je spodaj: -

Efektivna obrestna mera / odhodki za obresti = (letna obrestna mera / celotna obveznost) * 100

Primeri formule stroškov dolga (s predlogo Excel)

Poglejmo primer za boljše razumevanje formule stroškov dolga.

Predlogo za Excel predlogo za formulo stroškov dolga tukaj lahko prenesete tukaj - Predloga Excel predloga za formulo dolga

Formula stroškov dolga - primer # 1

Podjetje z imenom Viz Pvt. Ltd je od banke najel posojilo v višini 200.000 dolarjev po obrestni meri 8% za izdajo obveznic podjetja v višini 200.000 dolarjev. Glede na znesek posojila in obrestno mero bodo odhodki za obresti znašali 16.000 USD, davčna stopnja pa 30%.

Stroški dolga se izračunajo po spodnji formuli

Stroški dolga = odhodki za obresti (1 - davčna stopnja)

  • Stroški dolga = 16.000 USD (1-30%)
  • Stroški dolga = 16000 USD (0, 7)
  • Stroški dolga = 11.200 USD

Stroški dolga podjetja znašajo 11.200 USD .

Zdaj pa vzemimo še eno, da razumemo formulo stroškov obresti in stroškov dolga.

Formula stroškov dolga - primer # 2

Recimo podjetje z imenom Arts Pvt. Ltd je od banke prevzel posojilo v višini 10 milijonov dolarjev za širitev poslovanja po obrestni meri 8%, davčna stopnja pa je 20%. Zdaj bomo izračunali stroške dolga.

Naj se obresti uporabijo načeloma. Ob predpostavki, da je metoda izračuna obresti preprosto obresti.

Odhodki za obresti = znesek posojila * obrestna mera

  • Odhodki za obresti = 10.000.000 USD * 8%
  • Odhodki za obresti = 800.000 USD

Stroški dolga se izračunajo po spodnji formuli

Stroški dolga = odhodki za obresti (1 - davčna stopnja)

  • Stroški dolga = 800.000 USD (1-20%)
  • Stroški dolga = 800.000 USD (0, 80)
  • Stroški dolga = 640.000 USD

Tu so stroški dolga 640.000 dolarjev .

Stroški merjenja dolga pomagajo ugotoviti finančno stanje podjetja in tudi pomagajo poznati stopnjo tveganja podjetja, kot da je dolg podjetja visok, potem bo tveganje, povezano z družbo, visoko, na podlagi katerega vlagatelj sprejme odločitev naložbe v podjetje. Torej imajo stroški dolga glavni element davčne stopnje in odhodka za obresti. Ko so stroški dolga izračunani, lahko posojilo ocenite tako, da primerjate poslovni dohodek, ki ga je posojilo ustvarilo, in stroške dolga. Ta strošek dolga zagotavlja odhodke za obresti, ki kasneje pomagajo pri obdavčenju, ki bo davčna olajšava. Ta odhodek za obresti porabi podjetje za namene varčevanja z davkom, ki ga obravnavajo kot poslovne odhodke.

Formula stroškov dolga po davku bo naslednja: -

After-Tax Cost of Debt = Cost of Debt * (1 – Tax Rate)

Zdaj lahko vidimo, da je strošek dolga po obdavčitvi ena minus davčna stopnja v ceno dolga.

Poglejmo primer, da ga bolje razumemo.

Formula stroškov dolga - primer # 3

Recimo, da je podjetje z imenom AIM Marketing najelo posojilo za širitev poslovanja v višini 500.000 USD po obrestni meri 8%, veljavna davčna stopnja je bila 30%, tukaj moramo izračunati stroške dolga po davku.

Odhodki za obresti se izračunajo po spodnji formuli

Odhodki za obresti = znesek posojila * obrestna mera

  • Odhodki za obresti = 500.000 USD * 8%
  • Odhodki za obresti = 40.000 USD

Stroški dolga se izračunajo po spodnji formuli

Stroški dolga = odhodki za obresti (1 - davčna stopnja)

  • Stroški dolga = 40.000 USD * (1-30%)
  • Stroški dolga = 40.000 USD * 0, 70
  • Stroški dolga = 28.000 USD

Po davčni ceni dolga se izračuna po spodnji formuli

Po davčnih stroških dolga = stroški dolga * (1 - davčna stopnja)

  • Po davčnih stroških dolga = 28.000 USD * (1-30%)
  • Po davčnih stroških dolga = 28.000 USD * (0, 70)
  • Po davčnih stroških dolga = 19.600 dolarjev

Zdaj imamo po davčnih stroških dolga, ki znaša 19.600 dolarjev .

Stroški dolga po davku so zelo pomembni, saj bo davek od dohodka, ki ga plača podjetje, nizek, saj ima podjetje posojilo, del obresti, ki ga je plačalo, pa se odšteje od obdavčljivega dohodka. Zato so stroški dolga ključni, saj podjetju omogočajo, da prihrani svoj davek. Ko si podjetje izposodi denar za izdajo obveznice, se upošteva, da je spodaj navedena obrestna mera, saj mora podjetje naložiti fiksno obrestno mero vlagatelju, ki je vložil v njihove družbe obveznice.

Zdaj pa si oglejmo praktičen primer izračuna formule stroškov dolga.

Formula stroškov dolga - primer # 4

Podjetje z imenom S&M Pvt. Ltd je od finančne institucije v 5 letih najel posojilo v višini 50.000 dolarjev po obrestni meri 8%, veljavna davčna stopnja je 30%. Zdaj bomo videli amortizacijo za izračun stroškov dolga.

Amortizacijski načrt enega leta posojila.

Tu lahko vidimo, da obresti, ki jih podjetje plača v enem letu, so:

  • Odhodki za obresti = 333 + 329 + 324 + 320 + 315 + 310 + 306 + 301 + 296 + 291 + 287 + 282
  • Odhodki za obresti = 3.694 USD

Stroški dolga se izračunajo po formuli

Stroški dolga = odhodki za obresti (1 - davčna stopnja)

  • Stroški dolga = 3.694 USD * (1-30%)
  • Stroški dolga = 2586 USD

Stroški dolga so nižji kot glavna sestavina posojila, ki se zmanjšuje, če je znesek posojila pametno porabil in je bil sposoben ustvariti čisti dohodek več kot 2586 USD, potem je bilo najemanje posojilo koristno.

Ustreznost in poraba formule stroškov dolga

Formula stroškov dolga je večkratna, in sicer:

  • Stroški dolga pomagajo prihraniti davke.
  • Pomaga izračunati tveganje, povezano s podjetjem.
  • Pomaga si izračunati neto dohodek, ki ga podjetje ustvari z zneskom posojila.
  • Formula stroškov dolga je sestavni del WACC, tj. Tehtani povprečni stroški kapitala.
  • Lahko se izračuna tudi strošek dolga po obdavčitvi, da se pozna dejanski finančni položaj podjetja.

Načini za nizke stroške dolga

Obstaja veliko načinov za nizke stroške dolga, in sicer so:

  • Pridobite cenejšo posojilo

Cenejše posojilo pomeni najeti posojilo po nižji obrestni meri, kar je mogoče storiti z ustvarjanjem dobre kreditne ocene, tako da pravočasno odplačujete posojila, ponudite zavarovanje, pogajate itd.

  • Posojilo za refinanciranje

Najprej je treba začeti posojilo s obrestno mero, do katere je upravičen, potem ko podjetje začne rasti, pa lahko posojilo po nekaj mesecih posojila refinancira po nižji obrestni meri.

  • Optimizirajte rast poslovanja

S povečanjem dohodka podjetja lahko človek izkoristi več dolga, saj si ga bo lahko privoščil. Stroške dolga primerjamo z dohodkom, ustvarjenim z zneskom posojila, zato se s povečanjem poslovnega dohodka stroški dolga lahko zmanjšajo.

Kalkulator stroškov za oblikovanje dolga

Uporabite lahko naslednji kalkulator stroškov dolga

Odhodki za obresti
Davčna stopnja
Formula stroškov dolga =

Formula stroškov dolga = Odhodki za obresti x (1 - davčna stopnja)
=0 x (1 - 0) = 0

Zaključek

Formula stroškov dolga je orodje, s pomočjo katerega lahko vemo, da je na voljo posojilo dobičkonosno za podjetja ali ne, saj lahko primerjamo stroške dolga z dohodkom, ustvarjenim z zneskom posojila v poslu. Posojilo je mogoče vzeti iz več razlogov, od izdaje obveznice do nakupa strojev. Glavni razlog zanj je ustvarjanje prihodka in rast poslovanja. Pomaga tudi vedeti ceno kapitala podjetja. Formula stroškov dolga pomaga vedeti dejanske stroške dolga in tudi pomaga upravičiti stroške dolga v poslu.

Priporočeni članki

To je vodilo za formulo stroškov dolga. Tukaj razpravljamo o izračunu stroškov dolga skupaj s praktičnimi primeri. Ponujamo vam tudi kalkulator stroškov dolga s prenosljivo predlogo excel. Če želite izvedeti več, si oglejte tudi naslednje članke -

  1. Amortizacijska formula
  2. Vodnik in formula za EOQ
  3. Kalkulator za formulo CAPM
  4. Primeri razredčene formule EPS

Kategorija:

Razvoj podjetništva