Formula donosnosti kapitala, zaposlenega (Kazalo)
- Formula
- Primeri
- Kalkulator
Kakšna je formula vračanja kapitala zaposlenega?
Izraz „donosnost uporabljenega kapitala“ se nanaša na razmerje donosnosti, ki ga analitiki uporabljajo za preverjanje, kako učinkovito podjetje lahko uporabi kapital, uporabljen v podjetju, za ustvarjanje dobička v določenem obdobju. Z drugimi besedami, donosnost uporabljenega kapitala je merilo, koliko dolarjev je mogoče pridobiti iz vsakega dolarja uporabljenega kapitala. Uporabljeni kapital vključuje tako lastniški kapital kot dolžniške obveznosti. Formulo donosa iz uporabljenega kapitala je mogoče izvesti z deljenjem dobička ali dobička iz poslovanja družbe pred obrestmi in davki (EBIT) z razliko med celotnimi sredstvi in celotnimi tekočimi obveznostmi. Matematično je formula ROCE predstavljena kot,
Return on Capital Employed = EBIT / (Total Assets – Total Current Liabilities)
Formulo donosa od uporabljenega kapitala je mogoče izraziti tudi z deljenjem dobička iz poslovanja z vsoto lastniškega kapitala in dolgoročnih obveznosti. Matematično je formula ROCE predstavljena kot,
Return on Capital Employed = EBIT / (Shareholder's Equity + Long Term Liabilities)
Primeri donosnosti formule za donos kapitala (s predlogo Excel)
Vzemimo primer, da bolje razumemo izračun donosa na zaposleni kapital.
Predlogo za donosno formulo Excela Formula Excel lahko prenesete tukaj - Vrnitev predloge formule Excel v obliki kapitalaFormula donosa kapitala, zaposlenega - Primer 1
Vzemimo primer hipotetičnega podjetja. Po nedavnem letnem poročilu znaša poslovni izid iz poslovanja 50.000 USD, medtem ko so skupna sredstva in skupne kratkoročne obveznosti na dan bilance stanja znašala 1.000.000 USD in 500.000 USD. Izračunajte donosnost kapitala, zaposlenega v podjetju med letom.
Rešitev:
Donos na zaposleni kapital se izračuna po spodnji formuli
Donosnost zaposlenega kapitala = EBIT / (Skupna sredstva - Skupne kratkoročne obveznosti)
- Donosnost zaposlenega kapitala = 50.000 USD / (1.000.000 USD - 500.000 USD)
- Donosnost zaposlenega kapitala = 10%
Družba je zato v letu ustvarila 10% donosnost kapitala, zaposlenega.
Formula za donosnost kapitala, zaposlenega - Primer # 2
Vzemimo primer drugega podjetja, ki je v izkazu poslovnega izida navedlo 40.000 USD čistega dobička. Poleg tega je zabeležil odhodke za obresti in plačilo davka v višini 10.000 USD in 9.000 USD. Po drugi strani je kapital in dolgoročne obveznosti delničarja na dan bilance stanja znašal 500.000 USD in 1.000.000 USD. Izračunajte donosnost kapitala, zaposlenega v podjetju med letom.
Rešitev:
EBIT se izračuna po spodnji formuli
EBIT = čisti dohodek + odhodki za obresti + plačani davki
- EBIT = 40.000 $ + 10.000 + 9.000 USD
- EBIT = 59.000 USD
Donos na zaposleni kapital se izračuna po spodnji formuli
Donosnost zaposlenega kapitala = EBIT / (delniški kapital + dolgoročne obveznosti)
- Donosnost zaposlenega kapitala = 59.000 USD (500.000 USD + 1.000.000 USD)
- Donosnost zaposlenega kapitala = 3, 93%
Družba je zato med letom ustvarila 3, 93% donosnost kapitala.
Formula za donosnost kapitala, zaposlenega - Primer 3
Vzemimo primer podjetja Apple Inc. Glede na zadnje letno poročilo je Apple poročal o čistem prihodku v višini 59.531 milijonov dolarjev, odhodkih za obresti v višini 3.240 milijonov dolarjev in rezervacijah za dohodnino v višini 13.372 milijonov dolarjev. Po drugi strani pa so skupne aktive in celotne tekoče obveznosti znašale 365.725 milijonov USD in 116.866 milijonov USD v bilanci stanja. Izračunajte donosnost kapitala, zaposlenega za Apple Inc.
Rešitev:
EBIT se izračuna po spodnji formuli
EBIT = čisti dohodek + odhodki za obresti + plačani davki
- EBIT = 59.531 Mn + 3.240 MN + 13.372 MN
- EBIT = 76.143 milijonov dolarjev
Donos na zaposleni kapital se izračuna po spodnji formuli
Donosnost zaposlenega kapitala = EBIT / (Skupna sredstva - Skupne kratkoročne obveznosti)
- Donosnost zaposlenega kapitala = 76.143 milijonov dolarjev / (365.725 milijonov dolarjev - 116.866 milijonov dolarjev)
- Donosnost zaposlenega kapitala = 30, 60%
Zato je Apple Inc. v zadnjem letu rezerviral za donosnost kapitala, ki je znašal 30, 60%.
Pojasnilo formule ROCE
Formulo donosa uporabljenega kapitala je mogoče izvesti z naslednjimi koraki:
1. korak: Najprej določite dobiček iz poslovanja ali EBIT, ki je običajno naveden neposredno v izkazu poslovnega izida. Če pa to ni omenjeno neposredno, ga je mogoče izračunati tako, da se v izkaz poslovnega izida prišteje odhodek za obresti in davke, plačane čistemu prihodku podjetja.
Dobiček iz poslovanja, EBIT = čisti prihodek + odhodki za obresti + plačani davki
Korak 2: Nato ugotovite skupna sredstva iz bilance stanja podjetja, ki vključuje dolgoročna in kratkoročna sredstva, kot so oprema in oprema, plačani predujmi, terjatve do kupcev itd.
3. korak: V bilanci stanja podjetja določite skupne tekoče obveznosti, ki vključujejo obveznosti, ki jih je treba plačati v enem letu, na primer plačljive poslovne obveznosti, pasivne obresti, plačane obresti itd.
4. korak: Na koncu je mogoče formulo za donosnost uporabljenega kapitala pridobiti z dobičkom iz poslovanja (korak 1) z razliko med celotnimi sredstvi (korak 2) in celotnimi kratkoročnimi obveznostmi (korak 3), kot je prikazano spodaj.
Donosnost zaposlenega kapitala = EBIT / (Skupna sredstva - Skupne kratkoročne obveznosti)
Ustreznost in uporaba donosa formule zaposlenega kapitala
Pomembno je razumeti koncept donosnosti zaposlenega kapitala, ker to razmerje donosnosti navadno uporabljajo vlagatelji in analitiki, da ocenijo, kako učinkovito podjetje lahko uporabi kapital, uporabljen v poslu. Običajno velja, da je donosnost uporabljenega kapitala boljši pokazatelj kot donosnost kapitala, ker prejšnja analiza dobičkonosnosti glede na kapital in dolg. Običajno se uporablja za primerjavo podjetij iz iste panoge in podobnega obsega. V nekaterih primerih podjetja z velikimi rezervami gotovine vključujejo denar v izračun kapitala, kar ni običajna praksa.
Kalkulator donosa na kapital, zaposlenega po formuli
Uporabite lahko naslednji kalkulator za donosnost kapitala
| EBIT | |
| Bilančna vsota | |
| Skupne kratkoročne obveznosti | |
| Donos na zaposleni kapital | |
| Donosnost zaposlenega kapitala = |
|
|||||||||
|
Priporočeni članki
To je vodnik za formulo donosa kapitala. Tukaj razpravljamo o tem, kako izračunati donosnost zaposlenega kapitala skupaj s praktičnimi primeri. Ponujamo vam tudi kalkulator donosnosti kapitala, ki ga lahko naložite s predlogo excel. Če želite izvedeti več, si oglejte tudi naslednje članke -
- Razmerje med trgi in knjigami | Formula | Izračun
- Kalkulator za formulo izplačila dividend
- Kako izračunati enakovredni donos davka s formulo?
- Primeri formule donosa na kapital (ROE)